Best FD (Fixed Deposit) Rates in Nepal

Nepal FD Rates in 2083 — What Changed?

Fixed deposit rates in Nepal have fallen significantly in 2083 compared to 2081. Banks that were offering 8–9% in late 2081 now offer 4–5%. The main reason is the high liquidity in the banking system — banks have more deposits than they can lend out, reducing their need to attract deposits with high rates.नेपालमा मुद्दती निक्षेप दर 2081 को तुलनामा 2083 मा उल्लेख्य घटेको छ। 2081 को अन्त्यमा 8–9% दिने बैंकहरूले अहिले 4–5% दिन्छन्। मुख्य कारण बैंकिङ प्रणालीमा उच्च तरलता हो — बैंकसँग ऋण दिन सक्नेभन्दा बढी निक्षेप छ, जसले उच्च दरमा निक्षेप आकर्षित गर्ने आवश्यकता घटाएको छ।

Should I Still Open an FD in 2083?

Yes — even at today's lower rates, a fixed deposit beats an ordinary savings account and is effectively risk-free (DCGC-guaranteed up to NPR 5 lakh per institution). For emergency funds, keep a savings account for liquidity; for money you won't need for a year or more, an FD locks in a higher, guaranteed return. Finance companies currently pay 1–2% more than commercial banks for the same tenure.हो — आजको कम दरमा पनि, मुद्दती निक्षेपले साधारण बचत खाताभन्दा बढी दिन्छ र प्रभावकारी रूपमा जोखिमरहित छ (प्रति संस्था रू 5 लाखसम्म DCGC-सुनिश्चित)। आपत्कालीन कोषका लागि तरलताका लागि बचत खाता राख्नुहोस्; एक वर्ष वा बढी नचाहिने पैसाका लागि, FD ले उच्च, ग्यारेन्टीयुक्त प्रतिफल सुनिश्चित गर्छ। वित्त कम्पनीहरूले हाल उही अवधिका लागि वाणिज्य बैंकभन्दा 1–2% बढी तिर्छन्।

How to Get the Best FD Rate

• Compare all banks using Byajdar — rates differ by up to 1% between banks right nowByajdar प्रयोग गरी सबै बैंक तुलना गर्नुहोस् — अहिले बैंकहरूबीच दर 1% सम्म फरक छ
• Negotiate for large deposits — banks may offer 0.25% higher for NPR 25 lakh+ठूला निक्षेपका लागि मोलमोलाइ गर्नुहोस् — बैंकले रू 25 लाख+ का लागि 0.25% बढी दिन सक्छन्
• 1-year tenure currently offers best rates — the yield curve is relatively flat in 20831 वर्षे अवधिमा हाल उत्तम दर छ — 2083 मा यील्ड कर्भ अपेक्षाकृत सम्म छ
• Check for special schemes — some banks offer higher rates for senior citizens or NRNsविशेष योजना हेर्नुहोस् — केही बैंकले ज्येष्ठ नागरिक वा NRN लाई बढी दर दिन्छन्

How FD Interest Is Calculated in Nepal

Nepali banks quote FD interest as a simple annual rate. For a deposit of P at rate r% for t years, the gross interest is P × r ÷ 100 × t. On NPR 5,00,000 at 6.00% for one year that is NPR 30,000 gross. You can take the interest as a lump sum at maturity, or ask for monthly or quarterly payout if you want regular income — the headline rate is the same, only the timing differs. Use the calculator on this page to see the exact net figure after tax.नेपाली बैंकहरूले FD ब्याजलाई साधारण वार्षिक दर का रूपमा उद्धृत गर्छन्। P रकममा r% दरमा t वर्षका लागि, कुल ब्याज = P × r ÷ 100 × t। रू ५,००,००० मा ६.००% ले एक वर्षमा रू ३०,००० कुल हुन्छ। तपाईं ब्याज परिपक्वतामा एकमुष्ट लिन सक्नुहुन्छ, वा नियमित आम्दानी चाहिए मासिक वा त्रैमासिक भुक्तानी माग्न सक्नुहुन्छ — दर उही हुन्छ, केवल समय फरक। करपछिको खुद रकम हेर्न यस पृष्ठको क्यालकुलेटर प्रयोग गर्नुहोस्।

FD Interest Tax (TDS): 5% With PAN, 15% Without

FD interest in Nepal is taxed at source. If your account is linked to a PAN, the bank deducts 5% withholding tax on the interest. Without a PAN the deduction is 15% — three times higher — so registering a PAN and linking it to your deposit account is worth it for any meaningful balance. The tax is taken automatically before interest is credited, and it is final for most individuals. On a 6.00% gross rate with PAN you receive 5.70% net; without PAN just 5.10%.नेपालमा FD ब्याज स्रोतमै करयोग्य छ। खाता PAN सँग जोडिएको भए बैंकले ५% अग्रिम कर कट्टा गर्छ। PAN बिना कट्टी १५% हुन्छ — तीन गुणा बढी — त्यसैले PAN दर्ता गरी निक्षेप खातामा जोड्नु कुनै पनि ठूलो रकमका लागि फाइदाजनक छ। ब्याज जम्मा हुनुअघि नै कर स्वतः कट्टा हुन्छ। PAN सहित ६.००% कुल दरमा तपाईंले ५.७०% खुद पाउनुहुन्छ; PAN बिना केवल ५.१०%।

Senior Citizen & Special FD Rates

Many banks add a bonus of 0.25% to 1% on top of the published FD rate for senior citizens (usually 60+ or 50+ depending on the bank). Similar add-ons exist for NRN (non-resident Nepali) deposits, women's savings-linked FDs, and remittance-funded deposits. These bonuses are rarely shown in the main rate sheet, so always ask the branch directly — on a large deposit an extra 0.5% is real money. Finance companies tend to be the most flexible on senior-citizen top-ups.धेरै बैंकले ज्येष्ठ नागरिक (सामान्यतया ६०+ वा बैंकअनुसार ५०+) लाई प्रकाशित FD दरमाथि ०.२५% देखि १% थप दिन्छन्। यस्तै थप NRN (गैरआवासीय नेपाली) निक्षेप, महिला बचत-सम्बद्ध FD, र विप्रेषणबाट खोलिएको निक्षेप मा पनि हुन्छ। यी बोनस मुख्य दर तालिकामा विरलै देखिन्छन्, त्यसैले शाखामै सोध्नुहोस् — ठूलो निक्षेपमा थप ०.५% पनि ठूलो रकम हो। ज्येष्ठ नागरिक थपमा वित्त कम्पनीहरू बढी लचिला हुन्छन्।

Which Is Safer — Commercial Bank, Development Bank or Finance Company?

Higher FD rates come with a trade-off. Class A commercial banks are the largest and safest but pay the least. Class B development banks and Class C finance companies pay 1–2% more because they are smaller and need deposits. The key protection for everyone: the Deposit & Credit Guarantee Fund (DCGC) insures up to NPR 5 lakh per depositor per institution. If your deposit is within that limit, a finance company's higher rate carries little added risk. For amounts above NPR 5 lakh, spread deposits across two or three institutions to stay fully guaranteed.उच्च FD दरसँग एउटा सट्टापट्टा हुन्छ। श्रेणी 'क' वाणिज्य बैंक सबैभन्दा ठूला र सुरक्षित छन् तर कम तिर्छन्। श्रेणी 'ख' विकास बैंक र श्रेणी 'ग' वित्त कम्पनी ले १–२% बढी तिर्छन् किनकि उनीहरू साना छन् र निक्षेप चाहिन्छ। सबैका लागि मुख्य सुरक्षा: निक्षेप तथा कर्जा सुरक्षण कोष (DCGC) ले प्रति निक्षेपकर्ता प्रति संस्था रू ५ लाखसम्म बीमा गर्छ। तपाईंको निक्षेप सो सीमाभित्र भए वित्त कम्पनीको उच्च दरमा थप जोखिम थोरै हुन्छ। रू ५ लाखभन्दा माथिको रकम दुई–तीन संस्थामा बाँड्नुहोस्।